הפתרון למחירי הנדל”ן הגואים והגדלת הכנסות המיסים - הפחתת מיסוי משוק ההון

בחודש מרץ 2022 הסתכמו סך הכנסות המדינה ממסים ב- 36.7 מיליארד ש"ח גידול של כ-7 מיליארד ש"ח מול מרץ אשתקד, זהו סכום אסטרונומי אשר גדל בכ-20% וכך הקטין את הגירעון ל1.4%, כאשר צוללים אל המספרים המרכיבים את הסכום הגבייה אשר בכולם חל גידול בולט למעט אחד והוא הכנסות ממיסוי בשוק ההון אשר היוו רק חצי מיליארד ש"ח סכום זניח מאוד אשר מהווה רק 1.3% מכלל המיסוי - יש הבחין בין ההכנסות העיקריות השונות:

הכנסות ממיסים עקיפים

בחודש מרץ 2022 הסתכמו ההכנסות ממסים עקיפים 15.6 מיליארד ש"ח לעומת 12.5 מיליארד ש"ח בתקופה מקבילה אשתקד. בשיעורי מס אחידים, עלו הכנסות ממסים עקיפים ב-14%. חלק גדול מהעלייה מוסבר ע"י גידול משמעותי בהכנסות ממע"מ ייצור מקומי בענף הבינוי ופעילות בנדל"ן. יש עוד לציין שההכנסות בחודש מרץ 2021 הושפעו מהסגר ומהגבלות נוספות שהוטלו בחודשים ינואר-פברואר 2021.

מס ערך מוסף – סך ההכנסות נטו ממע"מ במרץ 2022 הגיעו לכ-11.4 מיליארד ש"ח, לעומת 8.7 מיליארד ₪ במרץ 2021. בשיעורי מס אחידים, בנטרול הקדמות כלי רכב בדצמבר 2020, זוהי עליה של כ- 25%. כאמור, ההכנסות בחודש מרץ 2021 הושפעו מהסגר ומהגבלות נוספות שהוטלו בחודשים ינואר-פברואר 2021. בנוסף לכך, העליה נובעת מגידול משמעותי בהכנסות ממע"מ ייצור מקומי בענף הבינוי ופעילות בנדל"ן. כמו כן, נרשמה עליה גבוהה בענפים נוספים, כגון: שירותים מקצועיים, אירוח, בידור ואומנות ועוד.

מס קניה יבוא – ההכנסות ממס קניה יבוא הסתכמו במרץ 2022 בכ-1.9 מיליארד ₪. בשיעורי מס אחידים, ירידה ריאלית של 14% לעומת מרץ 2021. הירידה מוסברת בחלקה ע"י יבוא מתון יחסית של כלי רכב במרץ 2022 עקב מחסור מתמשך בייצור שבבים לרכב, וכן כתוצאה מהמשבר באוקראינה שפגע בשרשרת האספקה של רכיבים והביא למחסור בחומרי גלם.

בלו דלק – הכנסות נטו מבלו הסתכמו במרץ 2022 ב- 1.9 מיליארד ש"ח לעומת 1.5 מיליארד ש"ח בתקופה מקבילה אשתקד, עליה של כ- 23% הנובעת בחלקה משינוי חקיקה במיסוי ממסים ומהגבלות התנועה וצמצום הפעילות שנמשכו גם בפברואר 2021.

הכנסות ממסים ישירים

ההכנסות ממסים ישירים הסתכמו במרץ 2022 ב-20.6 מיליארד ש"ח לעומת 16.8 מיליארד ש"ח במרץ 2021. בשיעורים אחידים, גדלה גביית המסים הישירים במרץ 2022 ב-16%.

מס הכנסה מעצמאים ומחברות ברוטו – במרץ 2022 הסתכמה הגביה בסעיף זה ב- 8.6 מיליארד ש"ח לעומת 6.5 מיליארד ש"ח במרץ 2021. בשיעורי מס אחידים, זוהי עליה של 28%. הגבייה מעצמאים (כולל בעלי מניות בחברות) עלתה ב-9% בעוד שהגבייה מחברות עלתה ב-38%.

ניכויים - ניכויי מס הכנסה משכירים וניכויים במקור אחרים, כולל משוק ההון - הגביה מניכויים הסתכמה במרץ 2022 בכ- 11.3 מיליארד ש"ח, לעומת 10.6 מיליארד ₪ במרץ 2021, עליה של 3%. הכנסות מניכויים משכר עלו בשיעור של 7%. ההתמתנות בהכנסות מסך הניכויים נובעת מירידה בניכויים משוק ההון. 

שוק ההון – במרץ 2022 נרשמה גביה ברוטו של כ-0.5 מיליארד ₪, לעומת 0.9 למרץ 2021. ירידה של 47%. יש לציין כי בחודש מרץ 2021 הייתה גביה גבוהה במיוחד.

מיסוי מקרקעין - ההכנסות נטו ממיסוי מקרקעין הסתכמו במרץ 2022 ב- 2.5 מיליארד ש"ח, לעומת 1.4 מיליארד ₪ במרץ 2021. הגביה ממס שבח עלתה בשיעור חד של 143%. שיעורי גידול כה גבוהים במס שבח החלו מחודש יולי 2021. בגביה ממס רכישה נרשמה עליה גבוה, אך מתונה יותר מאשר במס שבח, בשיעור של 44%.

החזרים – במרץ 2022 הסתכמו ההחזרים ממס הכנסה ומניכויים ב-1.5 מיליארד ש"ח, לעומת 1.2 מיליארד ש"ח במרץ 2021, עליה של 23%.

כפי שניתן לראות מפילוח די ברור של משרד האוצר הקיטון היחיד המורגש בצורה הבולטת ביותר הוא הקיטון במיסוי מרווחי שוק ההון אשר עתה עומדים על 25% לרמת 20% ואף בהמשך ל-15%, עתה האוצר יכול להחליט החלטה אמיצה, אשר תטיב עמו:

1. להוריד מיסים - החלטה אשר תמיד הציבור יעריך בישראל
2. להוציא משקיעים משוק הנדל"ן הרותח ולצנן את השוק
3. לתמוך בנזילות הבורסה - הגדלת הנזילות תמשיך להגדיל את אטרקטביות הבורסה.
4. הגדלת הכנסות ממיסוי בשוק ההון - עקב הירידה שחקנים נוספים ישתתפו ועוגת המיסוי תגדל כך שאומנם אחוז המס קטן, אך על חלק גדול יותר באוכלוסיה ולכן המיסוי יכול לגדול.

כפי שניתן לראות לעיל רמת המיסוי בשוק ההון יורדת, היתרונות בהורדת המיסוי הם חוצי סקטורים ויכולים לעזור לשוק הנדל"ן, להגדלת המיסוי והחזרת אטרקטיביות הבורסה המקומית ואף שיפורה על ידי הגדלת נזילות.

גם כאן ניתן לעשות פיילוט - להחיל אותו בשנת 2023 ולהודיע זאת כבר היום שרווחים לאורך הזמן וחינוך הציבור להשקעה ארוכת טווח כפי שראוי וצריך משרד האוצר לעשות.