הסקירה השבועית: המניה שזינקה ב-40% והטריגר שהפיל את מדד הנדל”ן ב-5%

ירידות שערים קלות נרשמו בבורסה של ת”א בשבוע החולף ולמרות שהמדדים המובילים ירדו בשיעור מתון, הירידות בפועל היו עמוקות הרבה יותר. מניות הבנקים עלו בחדות השבוע לשיא חדש לאחר דוחות מרשמים ביותר של לאומי ופועלים ומיתנו משמעותית את הירידות בשוק המניות. מדד ת”א 35 ות”א 125 ירדו ב-0.1% וב-0.9% בהתאמה. מדד הנדל"ן איבד השבוע קרוב ל-5% ועובר לתשואה שלילית מתחילת השנה, הסנטימנט השלילי מגיע עם כותרות רבות על המינוף בשוק הדיור ומבצעי הקבלנים חלחלו בסופו של דבר למשקיעים שחוששים בצדק ומממשים רווחים.

חדשות השבוע: בנק ירושלים מכר תיק הלוואות מסחריות בסך של 350 מיליון שקל ויכיר ברווח של 12.5 מיליון שקל. נופר אנרגיה הודיעה בתחילת השבוע על סגירה פיננסית בסך של 86.5 מיליון אירו לפרויקט אגירה בגרמניה. חברת אירודרום ממשיכה בכותרות השליליות, קיבלה השבוע בקשה לתביעה ייצוגית בשל צמצום הזמנה מלקוח ממשלתי. אר.אס.אל דיווחה השבוע על מזכר הבנות למכירת השליטה בחברה, טרם פורסם המחיר. דוחות חזקים לבנק ה פועלים, רווח נקי של 7.6 מיליארד שקל ב-2024. גם בנק לאומי פרסם דוח מרשים עם רווח נקי של 9.8 מיליארד שקל וחלוקה של דיבידנד ענק. אנרג’יקס פרסמה דוחות מאכזבים, צופה ירידה בהכנסות ב-2025. תפרון הודיעה על השפעה שלילית בעקבות הטלת המכסים של ארה”ב על סין. הבורסה סיכמה שנה עם עליה ברווח ובהכנסות, שכר הבכירים מעל 15 מיליון שקל. המזומנים יגמרו? ווטר.אי.או הודיעה על ביטול מזכר הבנות להשקעה מהותית בחברה. הראל רכשה 30% מחברת מימון לרכב פמה ליסינג לפי שווי של 400 מיליון שקל. קמהדע פרסמה דוחות טובים השבוע ולראשונה תחלק דיבידנד למשקיעים. גולף עברה לרווח נקי של 65 מיליון שקל ב-2024 ותחזור לחלק דיבידנד לאחר 3 שנים.

בארה”ב שבוע של ירידות שערים עם פאניקה בשוק ותנודתיות גבוהה לאחר שהנשיא טראמפ הודיע בתחילת השבוע על כניסה לתוקף של המכסים על קנדה ומקסיקו. אתמול (חמישי) הודיע הבית הלבן על הקפאה של המכסים על חלק מהתחומים בעיקר על רכב לאחר הבנות של טראמפ עם מנכ”לי חברות ג’נרל מוטורס, סטלנטיס ופורד, ולמרות זאת המכסים יכנסו סופית לתוקף בתחילת אפריל כך שגם ההקלה תחומה בזמן מוגבל. עוד קודם לכן, הצהרות לוחמניות ולא רק כלכליות בין סין לארה”ב לא תרמו לאווירה ולחששות המשקיעים. עונת הדוחות השבוע המשיכה להתמקד בחברות קמעונאות משלל סוגים שהרוב המוחץ עומד בתחזיות אך מספק תחזית חלשה ל-2025. היום (שישי) פורסם דו"ח תעסוקה חלש לחודש פברואר, ולפיו תוספת המשרות עמדה על 151,000, 9,000 פחות מציפיות השוק, ובנוסף הנתון לחודש ינואר עודכן מטה ב-18,000 משרות.

מהמניות הבולטות השבוע במדד ת”א 125 נציין את אלביט מערכות, אופקו ונקסט ויז’ן אשר עלו 17.7%, 15.6%, ו-15% בהתאמה. מנגד, בלטו בירידות שערים קרסו נדל”ן, תדיראן וקמטק אשר השילו מערכן 11.3%, 11.2% ו-10.3% בהתאמה.

מכלל מניות השוק נציין את ביק טק 50, טריא וחלל תקשורת אשר עלו 42.2%, 35.9%, ו-34.3% בהתאמה. מנגד, מניות ארבה רובוטיקס, קנבוטק וווטר איי.או השילו מערכן 34.9%, 34.5% ו-28.1% בהתאמה.

בסיכום שבועי מדד ת”א 35 ירד ב-0.1%, מדד ת”א 90 ירד ב-2.88%, מדד הבנקים עלה ב-3.86%, מדד הנדל”ן ירד ב-4.82%, מדד הנפט וגז ירד ב-6.67% ומדד הביומד עלה ב-1.67%. בשוק המט”ח הדולר התחזק השבוע ב-0.85% וכעת (שישי) נסחר ברמה של 3.6200 מול השקל.

מדד המעו”ף – תחזית טכנית

מדד ת”א 35 סגר את שבוע המסחר בירידה של 0.1% וננעל ברמה של 2,467.04 נקודות. ירידות שערים קלות עד לא קיימת אפיינו את המדד בשבוע בעיקר בזכות מניות הבנקים שעלו בחדות והמשיכו את המומנטום המדהים. מהבחינה הטכנית המדד ממשיך לזוז הצידה מייצר אזור תמיכה סביב 2,450 נקודות ומתחת תמיכה משמעותית יותר סביב 2,430/40 נקודות. התנגדות קרובה בשוק קיימת סביב 2,550 נקודות שהוא גבוה שבוע ופתח פער מחירים.

מדד הבנקים

מדד הבנקים הוכיח את עוצמתו השבוע סגר יעד מלא של התבנית סביב 5,900 נקודות שהוא גם אזור הגבוה השבועי. מהבחינה הטכנית המדד חזק, אך גם במדדים חזקים נכנסים תיקונים בתוך המגמה. תמיכה קרובה מעט רחוקה וקיימת סביב 5,474 נקודות שהוא השפל האחרון, יש שראו בתיקון של תחילת שבוע שפל עולה הוא נמצא ברמה של 5,560 נקודות.

דולר-שקל

הדולר יצא השבוע קדימה ועבר את אזור של 3.60 דולר לשקל לאחר התחזקות הדולר בעולם והמשך מגמה שלילית בחול שגם תרמה למומנטום החיובי של השבועיים האחרונים. טכנית אזור תמיכה קרוב קיים סביב 3.60-. התנגדות קרובה בגבוה השבועית סביב 3.6430.

ביטקוין

הביטקוין טרם סגר יעד מלא של התבנית סבב 73.5 אלף דולר לביטקוין כשהוא עושי סימני עוצמה על רקע הצהרתו של טראמפ על יצירת קרן רזרבות מבוססת מטבעות קריפטו. בשלב זה השוק פחות מתרגש אך יחד עם זאת לא שבר את הכלים השבוע למרות שהיו את כל הסיבות בטח כמו שנראים מדדי המניות. טכנית עליה מעל גבוה שבועי – 95 אלף דולר שם קיימת התנגדות קרובה תבטל את היעד המלא של התבנית. תמיכות קרובות קיימות בשפלים האחרונים 81.6 אלף, ו-78.2 אלף.

מדד ה-DAX הגרמני

המדד המשיך להתעלם מהנעשה בעולם ואהב מאוד את הצהרות הקנצלר החדש על יצירת תקציב ביטחון לעשור הקרוב שיהיה מחוץ למסגרות התקציב הממשלתית. הדבר הרים את הדקס אתמול (חמישי) לגבוה חדש ושלח את אגרות החוב של גרמניה לעליית תשואות חדה. היום (שישי) המדד יורד בחדות לאחר האופוריה של היומיים האחרונים. תמיכה קרובה קיימת סביב 22,200/300 נקודות. כל עוד המדד יסחר מעל גבוה אחרון סביב 22,900 נקודות הוא חיובי בטווח הקצר.

מדד ה-S&P500

הלחץ במדד המשיך השבוע עם תנודתיות גבוהה בשוק וסימני בלימה ביומיים האחרונים למרות סגירה שלילית ביותר אתמול (חמישי). בשבוע שעבר ציינת את השפל השבועי סביב 5,770 נקודות שסגירה שבועית מתחתיו תהיה דיי שלילית למדד ויכולה לפתוח יעדים יורדים משמעותיים. ממוצע 200 שנבדק ביומיים האחרונים ואתמול בצורה ברורה קיים סביב 5,730 נקודות יחד עם השפלים של אוקטובר ונובמבר האחרונים יוצרים סוג של תחנה אחרונה למדד לפני ירידה לנמוכים חדשים וכניסה לתיקון.

ישרס

מניות החברה נסחרות במדד ת”א 90. המניה רשמה שבוע מסחר שלילי שבמהלכו ירדה לאזור התמיכה האופקי החשוב סביב 82,880 נקודות וביום המסחר האחרון רשמה נר היפוך מעל אזור התמיכה האופקי. טכנית מבנה המחירים המתהווה בחודשים האחרונים הינו שלילי ובמידה ותשבור את אזור התמיכה כלפי מטה ולא תצליח לחזור מעליו, יתקבל טריגר לתחילת תיקון יורד בנייר אל עבר אזור 76,000 נקודות. כל עוד המניה שומרת על אזור התמיכה, הצפי הוא המשך דשדוש סביב רמות השיא.

אורמת

מניות החברה נסחרות במדד ת”א 35 ובבורסת ניו יורק (סימבול: ORA). לאחר שפרצה בשבוע שעבר את אזור 24,000 נקודות, השבוע המניה התבססה מעל אזור בתצורה חיובית אשר תומכת בשלב זה בהמשך המגמה העולה בנייר אל עבר היעד באזוק 26,000 נקודות. אזור 24,000 נקודות סומן כאזור תמיכה חשוב לקיומה של המגמה העולה הנוכחית וכל עוד נסחרת מעליה הנחת העבודה נשמרת.

עלבד

מניות החברה נסחרות במדד ת”א צמיחה. המניה פרצה ביום המסחר האחרון את אזור ההתנגדות והשיא סביב 2,050 נקודות בליווי מחזור מסחר גבוה זאת בהתאם להנחת העבודה מהסקירה האחרונה. טרם הפריצה המניה דשדשה מתחת כך שהפריצה מהווה טריגר חיובי להמשך המגמה העולה עם יעד עתידי ראשון באזור 2,300 נקודות.

ריט 1

מניות החברה נסחרות במדד ת”א 90. המניה מדשדשת מעל שלושה חודשים בטווח מחירים ברור בין אזור 1,850 נקודות מלמטה לבין אזור 2,035 נקודות מלמעלה שהינו גם השיא השנתי. במהלך שבוע המסחר שחלף המניה ירדה אל עבר אזור 1,850 נקודות, לכן במידה ותרשום היפוך מעליו ותוסיף להתבסס יתקבל טריגר חיובי לתחילת תיקון עולה במסגרת טווח הדשדוש הנוכחי. הנחת העבודה בתוקף כל עוד המניה נסחרת מעל אזור 1,850 נקודות.

מזרחי טפחות

מניות החברה נסחרות במדד ת”א 35. המניה מדשדשת מתחילת השנה מעל אזור 16,500 נקודות שהפך לאזור תמיכה אופקי חשוב לטווח זמן הקצר וכל עוד המניה נסחרת מעל אזור זה קיימת אפשרות לעליה לאזור השיא השנתי סביב 17,400 נקודות שם תיבחן מחדש.